Στην παρούσα διπλωματική εργασία εξετάζεται μέσω γραμμικών παλινδρομήσεων βηματισμού, ποιοί παράγοντες επηρεάζουν την ημερήσια μέση τιμή αγοράς σε δολάρια ΗΠΑ του πιο ευρέως γνωστού κρυπτονομίσματος, με βασικότερο το δείκτη μεταβλητότητας του Χρηματιστηρίου. Οι άλλοι παράγοντες που επιλέχθηκαν να χρησιμοποιηθούν ήταν ο αριθμός των ημερήσιων συναλλαγών, η κεφαλαιοποίηση της αγοράς, ο όγκος των ημερήσιων συναλλαγών και η συνολική αξία τους σε δολάρια ΗΠΑ, ο συνολικός αριθμός των διευθύνσεων χρηστών κρυπτονομίσματος και ο συνολικός αριθμός των κρυπτονομισμάτων που έχουν εξορυχθεί. Τα δεδομένα των κρυπτονομισμάτων συλλέχθηκαν από το περιβάλλον συναλλαγών του κρυπτονομίσματος και ο δείκτης μεταβλητότητας συλλέχθηκε από ένα πό τα μεγαλύτερα χρηματιστήρια του κόσμου με έδρα το Σικάγο της πολιτείας του Ιλινόι των ΗΠΑ. Τα αποτελέσματα δεν έδειξαν στατιστικά σημαντικά αποτελέσματα στην περίοδο που μελετήθηκε και ειδικά ο δείκτης μεταβλητότητας δείχνει να εξηγεί μόνο το 0.01% του δείγματος.
(EL)
In this dissertation we examine the parameters affecting on Bitcoin’s market price,
such as number of transactions in blockchain, Volatility Index (VIX) of S&P 500
stock market, the amount of unique addresses and accounts in blockchain or market
capitalization. With data of three full years (January 1st, 2014 till December
31st, 2017) and by linear stepwise regressions, results have shown that except
market capitalization, which includes the market price, all other parameters does
not affect significant on market price of Bitcoin, especially volatility index.
(EL)
University of Patras
