Στόχος της παρούσας διπλωματικής εργασίας είναι η ανάλυση, ο σχεδιασμός και η χρηματοοικονομική μηχανική προϊοντική τεκμηρίωση αμοιβαίων κεφαλαίων. Πιο συγκεκριμένα, επικεντρωνόμαστε στην κατασκευή ενός αμοιβαίου κεφαλαίου το οποίο περιλαμβάνει διάφορα στοιχεία όπως μετοχές, ομόλογα και μετρητά. Σκοπός της ανάλυσης είναι η κατασκευή βέλτιστων χαρτοφυλακίων βασιζόμενοι σε δυναμικά μοντέλα αλλά και ο υπολογισμός των συνδιακυμάνσεων των αποδόσεων. Προκειμένου να επιτύχουμε το συγκεκριμένο στόχο, χρησιμοποιούμε τη σύγχρονη θεωρία χαρτοφυλακίου και τη μεθοδολογία EWMA για την βελτιστοποίηση χαρτοφυλακίων μετοχών και επίσης, χρησιμοποιούμε την ανοσοποίηση για τη βελτιστοποίηση χαρτοφυλακίων ομολόγων. Η προτεινόμενη μεθοδολογία εφαρμόστηκε σε ένα σύνολο μετοχών και ομολόγων τα οποία προέκυψαν από την προϊοντική τεκμηρίωση του Μέρους Α της παρούσας εργασίας. Η περίοδος της ανάλυσης είναι τέσσερα χρόνια (2012-2016). Τέλος, παρουσιάζονται τα αποτελέσματα της ανάλυσής μας και καταλήγουμε σε ορισμένα ενδιαφέροντα συμπεράσματα.
University of the Aegena
